2024年Q3移动互联网行业数据研究报告

需求侧，房地产等重点资产仍连接下行，住民加快还贷。同时墟市信念较弱且对将来缺乏预期，大局限品类消费增进放缓，消费者对代价愈加敏锐外出就餐愿望低落。正在此配景下计谋发力调整，季度内环绕”以旧换新”动员了家电及汽车等浩瀚消费墟市，工业制作等合系规模也同步有所擢升。咱们以为，计谋从提出到落地存正在必定滞后性，看好计谋对将来消费墟市的永久提振。

出口侧，2024年1~8月中邦出口金额同比增进4.6%，增速稳步加疾。短期来看我邦于电子及汽车等资产仍具备较强的邦际角逐力。但纵览整体邦际时势动荡，美邦大选尘土落定，中美经贸干系的不确定性大幅擢升，黎民币汇率短期将显露振动晦气于我邦各资产出口。永久来看，擢升内需并改革营商情况为我邦应对环球变革实行经济破局增进的症结。

合座来看，当下我邦经济压力与寻事并存，将来，线上经济将成为动员内需并擢升企业邦际影响力的症结，望线上/线下协同、资产调解可能进一步鼓励成长动员需求擢升，带来经济增进的正轮回。

2.1. 家电零售：邦补勉励消费热心，线. 逛戏：墟市界限走高，大众承认度擢升行业合座向好 12

“企稳”为2024年Q3宏观经济数据的症结词。一方面，虽有振动但绝大局限数据目标均维持增进态势，仍正在整年预期方向之内；另一方面，9月大方计谋落地，墟市预期有所改革，将来各目标希望回升。

第四时度我邦宏观经济或将迎来转机，股市、房地产、消费将是展现增进的症结规模。外部，美邦已确认进入降息周期，9月出格规的大幅降息略超墟市预期，治理就业及经济题目将最为优先。总体来看，降息潮已来且环球更众资金注入墟市，如若邦内可连接的实施计谋落地，墟市心绪希望加快回暖动员各行业重回增进。

2024年1~9月我邦邦内临蓐总值（GDP）达94.97万亿元，按稳定代价筹划，同比增进4.8%。分资产看，第一资产添加值5.77万亿元，同比增进3.4%；第二资产添加值36.14万亿元，增进5.4%；第三资产添加值53.07万亿元，增进4.7%。分季度看，Q1我邦GDP同比增进5.3%、Q2同比增进4.7%、Q3同比增进4.6%，增速有所放缓。

合座来看，第三季度我邦GDP仍维持较为宁静的增进态势，但纠合整年5%的增进方向来看，第四时度GDP必要抵达5.3~5.5%的增速方可完毕方向。

从百般目标来看。起首，消费端有所回升，2024年9月社零同比增进3.2%，环比增进1.1个百分点，如家电、文明办公及汽车等细分行业增速较为可观；其次，投资端仍待擢升，同期固定资产投资同比增速3.4%，环比持平，基筑投资有所反弹且地产投资同比降幅有所收窄；最终，供应端初阶反弹，同期增进速率达5.4%，环比擢升0.9个百分点，个中电器呆滞和对象制作业增进明显。

合座来看，我邦第三季度经济增进合适预期，代价秤谌处于低位且消费数据合座向好。9月中下旬，大方利好经济成长的计谋赓续出台，咱们以为，Q4将成为本年经济转机的主要季度，墟市信念的擢升、内需的回稳均希望正在第四时度中有所展现。

计谋为当下动员我邦经济增进、鼓励各行业生机的症结要素。据纷歧律统计，2024年Q3我邦共实施布告了20余项重心计谋及轨则（不搜罗地方计谋），个中，消费及金融墟市的鼓励和提振为计谋眷注的重心。

起首，计谋眷注擢升住民消费本事及动力。发改委、财务部于7月25日推出”以旧换新”合系计谋，政府供给”3000亿超永久特地邦债资金” 对汽车报废换新、家电以旧换新等的补贴资金，根据9:1比例的由焦点与地方共担，高于往期比例。计谋加持下，汽车、家电、家装行业迎来明显提振，大方电商平台率先接入以旧换新界面，”全场8折”动员线上购物增进。

其次，计谋意正在下降住民消费门槛。金融囚禁总局于9月15日推出告诉，个中搜罗如擢升消费信贷容易、更始金融产物供职；加大汽车金融供职、勉励恰当下降汽车贷款首付比例等。该告诉为基于上述以旧换新计谋推出的深化版，意正在擢升住民消费愿望的同时下降住民消费掌管，阐明金融供职于个中的鼓励功用。

最终，计谋意正在宁静重点资产成长。针对房地产墟市，金融收拾部分于9月30日推出了《一揽子房地产金融办法加快落地》的告诉。合于存量房贷利率，各贸易银行应对付LPR根柢上加点幅度高于减30个基点的存量房贷，降为不低于LPR减30个基点；合于首付比例，对付贷款采办住房的住民家庭，贸易性个别住房贷款不再分别首套、二套住房，最低首付款比例同一为不低于15%。计谋的连接宽松为地方房地产成长注入生机，估计第四时度代价跌幅将进一步趋稳，成交量希望擢升。

邦度维度众项计谋的实施和落地下，房地产、消费墟市急迅相应。于此同时，针对金融的众项利好计谋的公布，动员A股进入众头墟市。

2024年9月26日，上证指数收盘3000.95，终止三季度此后的下跌趋向并迎来反转；9月30日，上证收盘至3336.5触及2023年头高点，两市成交额创史册新高。邦庆节前股市各项目标屡更始高，墟市心绪飞腾。

一方面，9月中旬金融囚禁总局推出合系告诉，率先从机制系统层面临金融机构实行深化和囚禁，完工内部优化事务；另一方面，9月24日，一揽子金融计谋的落场所燃股市，如央行对外观示打算交换容易首期操作界限达5000亿元、界限希望连接推广，同时设股票回购增持再贷款首期额度3000亿；如泉币计谋层面，下调存款盘算金率0.5个百分点，落实降息如MLF下调0.3个百分点等。计谋的众管齐下为第三季度末股市高歌大进的要紧缘故。

股市向好大方股民拥入，据月狐数据，2024年9月27日大盘打破3000点后大方股民进入墟市，以同花顺数据为例其单日新增用户数超40万；30日，节前最终一个往还日，股民涌入墟市以求”持股过节”，单日成交额达2.61万亿元，开盘35分钟往还额便打破万亿，同花顺App单日新增88.9万人；10月8日，节后第一个往还日，开盘沪指涨超10%，同花顺创下单日新增用户新高，达153.6万人。

固然大涨之后墟市有所回落，于10月中、下旬正在3200点控制振动，但咱们以为，大方计谋仍未一律传导至墟市，如容易交换、贷款额度等。永久来看，计谋利好动员墟市心绪，当下仅为第一轮上涨行情，计谋的富裕落地仍必要期间，看好中、后期墟市出现。

截至2024年9月底，我邦社会融资界限存量为402.19万亿元，同比增进8%；社会融资添加值3.76万亿元，同比低落8.9%。同期，黎民币贷款存量为250.87万亿元，同比增速7.8%。从合座界限、增速来看，社会融资数据较为宁静。

但从月度数据来看，社会融资界限存量增速明显下滑，截至2024年9月末增速达8.0%，相较年头已下滑了1.5个百分点。一方面，诸如房地产等重点资产的机合调度使得住民对融资贷款的需求有所低落；另一方面，企业计谋趋于顽固，贷款愿望同样有所削弱。融资需求的萎缩往往伴跟着经济下行及墟市需求低落等压力，当下，计谋搀扶为缓解经济下行的第一步，社会融资愿望仍需较永久间光复增速。

行业层面，第三季度新闻科技类企业获投项目数目大幅裁减，进步制作反则有所擢升。2024年6月进步制作月度获投企业数目达270余个，9月则为360余个。个中，集成电途、新能源、新质料、机械人、航空航天为热门获投行业，新质料获投金额远超其他大幅领先。合座来看，获投企业数目环比有所下滑，血本对邦内企业投资愿望有所削弱。

相较之下，中邦出海企业获投处境较好。7月，E-Bike品牌URTOPIA、智机灵净品牌元鼎智能获投，金额均为万万美元以上；8月，AR品牌INMO、宠物智能用品小壹智能获投，金额均为近亿元。面临需求宏壮、用户众样化的海外墟市，中邦企业具有较丰盛的营业展开及产物搭筑体会，归纳来看上风明显。咱们以为，海外墟市将为中邦企业将来3~5年的成长重点，中东北非、拉美墟市潜力广大。

细分规模层面，咱们看到了计谋搀扶下各行业线上数据的增进，以及大IP影响下细分规模流量/用户的走高。细分墟市来看，家电、汽车等消费规模短期有所提振，住民消费愿望有所巩固；逛戏、旅逛规模加快调解，著名IP赋能众品牌及文旅资产实行增进；短剧、AI加快出海，头部产物海外跑通、墟市出现杰出。

合座而言，基于月狐数据及行业数据洞察，我邦第三季度各规模均有亮眼出现，引荐考虑、从业者渊博眷注。

“以旧换新”计谋于年头出台、年中落实，当下，各地方政府加快落地补贴发放，家电墟市迎来一波急迅增进。

邦度维度，2024年3月，邦务院合于印发《促使大界限筑设更新和消费品以旧换新行为计划》的告诉，该告诉于宏观维度对墟市提出了向导哀求，并明了体现对汽车、家电、家装消费品展开以旧换新行为，计谋倾向已确立但完全补贴金额仍未确定；如前文提及，同年7月，若干举措加快落地，除3000亿元控制超永久特地邦债基金之外，举措同样明了了补贴模范、即对2、1级能/水效的家电差别予以贩卖代价15%、20%的补贴；同年8月，商务部等4部分公布了《合于进一步做好家电以旧换新事务的告诉》，明了对灶具、烟机等消费品做梯度补贴，进一步细化补贴举措。

地方来看，各地商务局差别于8月底赓续落实计谋。期间上，补贴准则均连接到12月底，完全视地方财务处境而调度；渠道上，消费者可通过云闪付、付出宝领取优惠券用于线下门店核销，或通过京东、苏宁、小米商城等线上平台领取核销，局限区域消费者必要通过地方小轨范实行实名认证，如北京”京通”等。

补贴格式上，除以旧换新的直接扣头，局限地方同样以”发放优惠券”的格式吸引大方消费者，如四川”蜀里安适-焕复活活”营谋直接发放3000减900、5000减1500等面额不等的消费券，为意正在采办众品类产物、采办金额较大的消费者供给了更众采用。

补贴计谋对线上及线下消费渠道均起到必定的提振功用。线月我邦实物商品网上零售额环比增进500亿元，跟着计谋的加快传导、纠合双十一各平台的发力补贴，估计Q4我邦线上零售额将逆转颓势，环比擢升。

行动补贴及地方消费券的官方领取App，云闪付用户量级水涨船高，据月狐数据显示，云闪付于9月中旬单日新增用户数目超10万人次，更众用户初阶理解官方补贴并参加优惠券的领取。跟着百般计谋出台和落实，咱们以为云闪付于付出规模的影响力将连接加深。

线下如邦美及苏宁等门店客流指数均于9月下旬有明显擢升。以邦美为例，据月狐数据，其客流指数最高已达11.5万 、相对8月均值增进超40%。因为线上/线下家电热销型号简直一律区别，更众消费者目标于线下采办冰箱、洗衣机、烟机炉灶等大型家电，邦补纠合消费券有用提振了线下家电墟市。

总体而言，三季度末的”计谋组合拳”为家电以及合座消费墟市带来生机，据商务部数据，10.1假期岁月共有近251.9万名消费者采办了以旧换新8大类家电产物共374.5万台，贩卖额达178.4亿元。估计将来1~2个月，线上及线下消费墟市将被进一步动员。

据逛戏工委数据，2024年7~9月我邦逛戏墟市实践贩卖收入达917.66亿元，环比增进22.96%、同比增进8.95%。个中，转移逛戏墟市仍功勋绝大局限墟市份额，占比进步70%。

2024年Q3我邦转移逛戏墟市收入界限达656.6亿元，环比增进20.2%、同比增进1.2%。一方面，从趋向来看，我邦转移逛戏墟市当下已从疫情及版号停发等要素中光复，界限增进光复常态化；另一方面，寒暑假及周期性节日影响下，Q3墟市出现基础合适墟市预期，新老逛出现均较为杰出。

新逛方面网易《永劫无间》等墟市出现杰出，个中《永劫无间》手逛7月25日上线亿以上。其他新逛方面，如《剑与远征：起程》8月上旬，单日新增用户峰值超80万，首月流水预估进步5亿；如灵犀于9月底上线的卡牌手逛《如鸢》，估计首月流水将打破4亿。合座来看，新手逛对Q3逛戏行业营收增进起到较为明显的提振功用，头部产物将不断动员Q4事迹增进，擢升墟市界限。

老逛方面Q2上线的逛戏出现连接亮眼，局限已进步头部大IP。以《地下城与勇士：出处》为例，其于第三季度流水估计达80亿，进步《王者名誉》、《安适精英》排名第一， 从生动用户角度来看，其9月月均DAU达267.5万人，仅为《王者名誉》的5%控制，依照月均DAU大意筹划，2024年Q3《地下城与勇士：出处》玩家人均付费额达2,990元，远超行业均值。同样，如《三邦：谋定宇宙》于6月初上线出现进步《逆水寒》、《穿越前线：枪战王者》，依照上述算法预估，《三邦：谋定宇宙》用户人均付费超400元。

综上，Q3手逛墟市出现端庄，局限新/老逛流水仍强劲。同时，诸如《炉石传说》等大IP逛戏的回归同样将动员墟市向好，网易、腾讯逛戏营业收入于Q3出现或将进步墟市预期。

反观合座Q3墟市界限增速擢升更众源于主机墟市的焕发，个中，《黑神话：悟空》动员效应明显，据预估，其余8月20日上线A逛戏的销量新高。第三季度，仅该款产物便为行业合座带来了数十万元黎民币的收入。

不光流水，《黑神话：悟空》同时明显擢升了社会对逛戏产物的认知度，对百般资产起到明显的提振功用。社会认知度方面，黑神话火爆环球使得更众海外玩家得到深切理解西纪行IP的时机，承认其对文明鼓吹的正向功用；赋能其他资产方面，《黑神线处，诸如小西天、云岗石窟、华苛寺等，”天命人-山西旅逛”线途攻略搜集热度攀升，第三季度山西邦度级旅逛度假区住宿筑设与定量擢升2倍以上，乘客中，80、90后占比超70%。

《黑神线A逛戏墟市的空缺，很久而言，其明显提振我邦逛戏墟市成长，纠合我邦主机墟市较低渗出率等近况来看，非手逛产物于当下显现了较强的成长潜力，合座前景向好。

据文旅部公布数据，2024年前三季度，我邦邦内出逛人次42.37亿人、同比增进5.63亿；个中，三季度邦内出逛人次15.12亿、同比增进17.2%。花费方面，前三季度我邦邦内乘客总花费4.35万亿元，同比增进17.9%。合座来看，前三季度我邦乘客数目及花费均实行10%以上的高速增进，旅逛墟市迈入加快光复期。

第三季度，”双节”出现同样较好，进步墟市预期。中秋节方面，邦内出逛人数1.07亿人次，相较2019年同期增进6.3%，从出行数据来看，灯会逛园需求明显擢升，诸如昆明大观公园、广州文明公园等区域打车需求攀升；消费付出层面，中秋节旅逛人均消费超500元、高于其他节日秤谌，针对低糖及文创月饼的消费需求有所擢升。

邦庆节方面，邦内出逛人数7.65亿人次，相较2019年同期增进10.2%。一方面，乘客寓目外演愿望有所擢升，据测算，天下业务性外演4.43万场次，同比增进14.5%；票房收入22.09亿元，同比增进25.9%。另一方面，血色中央旅逛热度连接攀升，据携程数据，邦庆岁月，天下血色旅逛经典景区日均订单量同比增进70%。

合座来看，邦内旅逛墟市正迎来全盘光复，纠合高品德住宿举措预订量及预订收入等数据来看，我邦住民当下于旅逛出行中高品德举措的需求日趋繁盛，诸如邦度级旅逛度假区等旅逛场所将迎来连接增进。

着眼海外，出境逛正正在成为我邦旅逛资产增进的症结驱动力。据航班管家数据，2024年Q3，我邦邦际航班总架数超15.8万架、均匀已光复至2019年秤谌的78%控制。暑期动员出境逛爆火，大方免签及小众邦度成为热门旅逛地；中秋岁月，中邦香港及澳门为内地乘客出境的首选主意地。

从主意地来看，第三季度，日本、韩邦、泰邦仍为邦际通航航班数的要紧组成，均正在1万以上，但合座来看仍未光复至2019年秤谌；相较之下，马来西亚、新加坡已一律光复，”免签”使其成为邦内乘客出行采用的新主意地；同时，英邦、意大利等长线逛初阶加快光复，航班架数已进步2019年秤谌，更众乘客初阶采用分歧性文明、自然得意丰盛的旅逛地。

纠合Q3数据，我邦出境逛墟市仍存光复增进空间，以携程数据为例，邦庆岁月，其平台出/入境逛日均订单量进步2019年，创史册新高。将来，亲子、四/五线都会住民将逐渐成为出境逛的新主力，小众邦度航班量希望进一步上涨。

据统计微讯数据，2024年前三季度，我邦文明企业实行营收共9.97万亿元，按可比口径筹划、同比增进5.9%。个中，搜罗互联网新闻供职、数字出书、数字内容供职等16个行业小类的文明新业态规模，实行营收4.16万亿元、同比增进10.0%。个中，IP赋能文旅文创、餐饮消费等浩瀚行业，动员文明资产成长和界限擢升。

着眼行业，逛戏为IP利用较为深切的主要行业。据逛戏工委数据，2023年我邦逛戏IP衍生品墟市界限已打破40亿元，纠合过往增速，估计2024年整年该界限将亲密50亿。第三季度中，《黑神话：悟空》为逛戏IP化及赋能各资产的主要案例。

文旅为《黑神话：悟空》促使的要紧规模，逛戏36个取景地中、27个正在山西省内，云冈石窟、小西天等景点依赖逛戏线上热度攀升。一方面，逛戏上线后，传扬片、逛戏实景公然，大方玩家涌入旅逛及预订平台盘查山西旅逛，浏览及订单量疾速走高，全网声量擢升；另一方面，跟着逛戏连接爆火，大方山西官媒发力内容鼓吹，截至8月底，山西文旅抖音粉丝已进步140万、小红书粉丝亲密20万。合座来看，《黑神话：悟空》正在为山西文旅带来宏壮流量的同时，让更众游客对山西旅逛的印象大幅蜕变，更众与史册文明、古韵、邦风等话题合系的视频被公布，助力山西旅逛业成长、深化区域现象。

消费品为《黑神话：悟空》要紧团结及发力的另一规模，从全网归纳热度来看，瑞幸咖啡为联名营销最为胜利的品牌。2024年8月16日，瑞幸公布”敢问途正在何方”的联名预热海报，随后18日公布联名周边获取攻略。8月19日，联名产物”腾云美食”上线，据月狐数据显示，新品上线为瑞幸带来了明显的客流增量，当日客流指数胜过7月均值40%控制。

二者的联名一方面进一步擢升了瑞幸的品牌热度，另一方面为瑞幸拓宽男性用户比例，实行用户界限增进。但诸如联名周边求过于供、宣发文案过于目标男性群体等题目仍旧存正在，IP联名对品牌方的宣发秤谌哀求较高。

不光搜罗逛戏案例，诸如影视剧、动漫、文创等IP均对各行业有明显促使。如《我的阿勒泰》于5月上线，新疆旅逛热度攀升，进入7~8月，”新疆”症结词正在美团平台合座查找量比旧年同期上涨471%，个中，年青人比例大幅上升，30岁以下乘客占到合座乘客的45%。将来，IP于各行业的影响力将连接加深，品牌联动将愈发频仍。

进入第三季度，我邦就业墟市稍有回暖。据人大就业考虑院数据，2024年Q3为暑期到秋招的过渡期，季度内任用需求环比上升、求职供应环比低落，CIER（中邦就业墟市景气指数）环比有所上升。

眷注行业出现，商讨、财会、筹划机软件等仍为高校卒业生热衷从事的要紧行业；互联网、电子商务、电子本事等行业岗亭供应相较更众。合座来看，头部行业归纳热度更高，但诸如供职、房地产等行业因为计谋的加持，岗亭时机正加快闪现。

邦务院于8月推出鼓励各行业高质料成长的合系主张，蕴涵了餐饮、家政、教培等近10个倾向，个中教培受计谋提振水准最为明显。据财报数据，截至Q3，新东方、好将来营收差别录得14.35、6.19亿美金，同比差别增进30.5%、50.4%，归母净利润同样同比增进进步50%。同样，诸如学大培育、思虑乐等企业事迹均希望重回增进。

从线上来看，头部教培机构生动用户数目有所擢升，据月狐数据，2024年9月，学而思月均DAU环比增进近40%，计谋实施下，大方线下教培机构从新开张，头部平台同样从新初阶招生、开设门店，合系任用需求将有所擢升。纠合过往两个季度的任用地位出现，咱们以为，留学指引仍将为墟市供给要紧岗亭，中小学课程指引及发言培训稳步增进，墟市将有更众合系岗亭闪现。

虽计谋援救且行业众有好转，但利好传导仍需期间，就业墟市正在薪酬方面仍缺乏增进动力。据智联统计，2024年Q3我邦均匀任用月薪为10,058亿元、同/环比均有所回落，环球经济动荡、纠合局限行业的加快转型，导致局限头部行业及区域均匀薪资有所回落。

完全都会层面，珠三角、中西部都会均匀任用薪资有所擢升。如广东省，佛山、广州等都会均匀任用薪资同比擢升1~2%；南昌、武汉、南宁等都会鼎力成长消费、旅逛等资产，均匀任用薪资实行0.5~1.5%的增进。行业层面，证券/基金等金融倾向排名仍稳居第一，均匀薪资达13,353；人工智能、通讯等新闻本事合系行业同样排名靠前，个中人工智能排名第二，均匀薪资达12,768元，将来，跟着旅逛出行等合系行业的回温，合系岗亭将迎来任用薪资增进。

合座来看，2024年Q3我邦就业墟市迎来了计谋驱动下的加快光复，”金九银十”下局限行业已初阶光复、任用需求有所擢升，估计Q4就业墟市出现将优于旧年同期，计谋+新兴行业的双重加持下，2025年”金三银四”就业墟市将迎来新一循环温。

进入Q3，我邦乘用车墟市开启加快增进周期。7~9月，我邦车辆总销量达573.2万辆，个中仅9月销量便达210.9万辆、同比增进4.5%。个中，从细分墟市来看，新能源汽车为行业合座贩卖额增进带来要紧增量。

据乘联会数据显示，2024年Q3，我邦新能源车型零售总额达302.6万量、同比增进43.9%、占到合座销量的52%。从趋向可看出，自4月初阶、新能源车型销量初阶彰着走高，进入7月、其销量反超燃油车，二者于Q3岁月明显拉开差异。

一方面，计谋为销量擢升的要紧驱动要素。2024年4月，商务部、财务部等7部分合于印发《汽车以旧换新补贴执行细则》的告诉，开端明了了以旧换新的补贴领域及模范，明了对报废两类旧车并采办新能源乘用车的，补贴1万元；同年8月，商务部等7部分公布合于进一步做好汽车以旧换新相合事务的告诉，上述模范下补贴金额擢升至2万元。补贴确切擢升了消费者的换车愿望，促使新能源车型销量走高。

另一方面，车企仍维持着较大的新车优惠力度。据汽车流利协会数据，2024年1~9月，我邦共有195款车型跌价、2023年仅150款，个中纯电动车型跌价69款，均匀跌价2.3万元，均匀跌价幅度达13.5%、相较燃油车超越4.2个百分点。当下，比亚迪、埃安、公共等众品牌旗下纯电车型连接跌价，逐渐探底的代价也为合座销量的擢升带来动力。

浩瀚新能源车企中，比亚迪墟市份额最为可观，以9月数据为例，其批发销量达41.76万台排名第一、高于排名第二的吉祥4倍以上。

纠合其旗下App新增用户出现，同样可看出其于近期的销量擢升。据月狐数据，2024年7~9月，比亚迪旗下王朝、海洋App差别新增用户164、187万人。海洋系列以较低的售价和众样化的车型吸引更众用户采办，以9月数据为例，其销量抵达了194,099辆，海洋系列已成为比亚迪销量增进的主要局限。

合座来看，众重要素之下我邦汽车销量稳步走高、互联网车企热门车型销量可观。据官方数据， 2024年1~9月，我邦已占到环球新能源汽车份额的68%，当下，天下新能源车渗出率总体展现急迅擢升态势，将来，我邦于汽车规模的影响力将进一步走高。

据天下学问产权结构于2024年7月统计，2014~2023年环球天生式AI专利申请数目共抵达5万份，个中，中邦以38,210份排名天下首位，总数目高于排名第二的美邦6倍以上。

从组成来看，头部互联网企业为专利的要紧功勋方。环球天生式AI专利申请量排名Top10的企业中，中邦企业占6成，腾讯、安好、百度差别以2,074、1,564、1,234份排名前三。此外，值得一提的是，中邦科学院、清华大学、浙江大学差别排名第四、第十五、第十六，我邦粹术机构及高校同样为天生式AI专利申请的要紧主体。

从计谋到挂号，我邦当下高度注意天生式AI的成长，进入Q3，更众深耕细分规模的中小企业初阶申请大模子挂号，诸如芒果大模子、58同城灵犀大模子差别于7月上线款大模子通过挂号，AI将加快渗出至常日，赋能百般产物及利用。

据工信部数据，截至2024年10月，我邦现有完工挂号并上线为大众供给供职的天生式人工智能供职大模子近200个，注册用户进步了6亿。依照工信部官网数据，2024年7~9月，共有约30款大模子通过挂号，个中，仅7月便有进步20款进入挂号名单，搜罗如中航信旗下航旅纵横千穰大模子（民航供职）、中兴旗下星云大模子（通讯）、58同城旗下灵犀大模子（存在供职）、芒果超媒旗下芒果大模子（创意天生）等。

合座来看，第三季度，我邦天生式AI仍处于加快成长阶段。据月狐数据显示，2024年9月，我邦App端天生式AI行业MAU达7520.16万人、环比大幅增进32.6%，大模子的加快落地下转移端将成为要紧利用场景，更众天生式AI类App将赓续上线。

利用维度下，豆包、Kimi、文小言为当下天生式AI三强，个中，豆包增进势头明显。一方面，众成效集成+强兴趣性的交互为豆包的重点角逐力，9月初，豆包对音乐天生成效实行优化、推出音乐模子Seed-Music音乐大模子，当下可援救可控音乐天生、谱转曲等成效；9月下旬，豆包视频天生模子PixelDance与Seaweed正式公布，援救众镜头相似性切换及众拍行为与主体纷乱交互。众项新成效的推出为豆包带来明显的用户增量，据月狐数据显示，2024年9月，豆包月度新增用户已打破万万、环比大幅添加。

月之暗面旗下Kimi用户量级则排名第二，7月其月度新增用户超300万、反超文小言。7月8日，Kimi上线浏览器插件、话题热度攀升动员用户小幅增进；中旬，全端实行成效优化，援救微信PDF文献掀开、史册纪录查找等成效，运用体验擢升。7月30日，免费援救一键天生PPT，相对较强的行文逻辑纠合排场的策画使得大方用户进入体验，8月其新增用户进一步增进。截至9月，Kimi月度新增用户打破749万人。将来，跟着AI+查找、新闻收拾阴谋等成效的完美，Kimi用户量级希望进一步走高，其与豆包量级将逐渐亲密。

合座来看，邦内天生式AI墟市式样开端结实，头部平台加快内卷、吸援用户。但成效上各家分歧并不明显，期望算力”军备竞赛”后，各家产物的后续出现。

区别于其他行业，短剧出海当下正处正在加快结构、赛马圈地的主要阶段。界限层面，据月狐数据统计，2024年Q3我邦短剧出海墟市界限超10亿、环比Q2增进近40%、相较Q1增进一倍以上。

墟市层面，美邦仍为当下短剧企业出海的要紧墟市，2024年Q3，美邦墟市界限达6~7亿元，环比增进超20%。当下，邦产短剧大方题材初次进入北美墟市，诸如穿越、霸总等短剧内容疾速扩张，合座来看，其内容正在翻译、艺员采用上仍较为粗拙，跟着局限剧情的加快本土化以及本土艺员的到场，此类IP于北美影响力将进一步深化，美邦于将来1~3年仍将为要紧墟市。

从出海平台来看，当下短剧出海正展现”三强式样结实、众平台加快角逐”的趋向。据月狐数据统计，2024年Q3，DramaBox、ReelShort、ShortMax三者占到短剧出海墟市收入份额的约60%，该比例相较上半年有所擢升。

三强之中，DramaBox于海外影响力最强，局限墟市实行明显增进。据月狐数据，2024年Q3，DramaBox环球总下载次数达2,459.2万次、环比增进超25%；个中，美邦、印尼、印度为其下载量的要紧功勋方。

7月，DramaBox于印尼墟市迎来一波明显增量，月度下载量达183.6万次。一方面，区别于其他平台，DramaBox于海外要紧发力邦产译制剧，故而其平台短剧数目、掩盖品类均远高于其他平台，译制剧于文明相对趋同、华人占比拟高的东南亚区域渊博鼓吹，印尼以人丁上风成为平台的要紧发力墟市；另一方面，DramaBox于Q3上新大方新剧，个中搜罗局限男频、暮年题材剧集，内容品类间的更始和互相调解为平台掀开印尼墟市供给上风。

ReelShort于下载、收入维度均排名第二，其于美洲墟市出现较为超过。据月狐数据，2024年Q3，平台环球下载共1,875.2万次、环比增进一倍以上。美邦、巴西为其下载的要紧功勋墟市，占比超30%。

区别于DramaBox，ReelShort当下要紧发力本土剧的拍摄，行动最早进入北美墟市的短剧平台，其更眷注邦产IP与海外剧集的纠合，发力诸如狼人、吸血鬼等更被本土用户青睐的品类。2024年7月，巴西为ReelShort功勋进步135万次下载，拉美艺员的采用纠合针对性的宣发素材为平台吸引了大方下载用户，将来，ReelShort将发力打制”短剧查找引擎”平台，其环球化水准将进一步加深。

ShortMax前身为99TV，出海初期眷注东南亚、中邦港澳台区域，改名后调度计谋眷注环球，以美邦、日本等人均付费值较高的区域为要紧方向墟市。据月狐数据，ShortMax于2024年Q3共有2,733.9万次下载、环比增进62.8%，个中美邦、印尼为下载量要紧功勋墟市，泰邦于Q3初阶占比有所擢升。

ShortMax发力海外期间较短，2024年5月初阶结构美邦等主流墟市。区别于上述两大平台，ShortMax以”本土+译制精品剧”的计谋，胜利抢占墟市，其剧集数目、品种均较少，但能通过愈加优良的制制和艺员采用吸援用户。从收入维度来看，美邦、日本为其流水的要紧功勋墟市，总体占比亲密60%。进入Q3，ShortMax加大对北美墟市的素材投放力度，7月迎来素材数目峰值，同期美邦墟市下载量打破207万、环比增进近3倍。

合座来看，Q3头部短剧平台初阶加大海外营销参加，踊跃开采新兴墟市。从行业趋向来看，当下短剧出海面对着如优质脚本匮乏、宣发渠道代价陡增、地方囚禁趋苛等题目，个中，脚本将为Q4及将来行业合解说决的首要题目。

邦内踊跃挂号、海外加快出海。当下，新兴行业出海节律彰着加疾，如短剧，邦内企业愈加目标率先将产物、内容投放至海外”试水”，背靠日趋成熟的宣发渠道、摸索各区域及墟市的用户反应。

正在此配景下，大方天生式AI结构海外墟市，但从流量层面来看，邦内大模子于海外仍难以进入头部梯队。以2024年8月数据为例，广义（蕴涵非原生的、成效性平台）天生式AITop100榜单中，中邦企业产物仅占15款控制，个中，百度网盘、夸克等成效性平台月度访候量排名靠前、位列Top20，其于众正在30~50之间。

从访候量、下载等维度来看，出海天生式AI产物当下仍较难与ChatGPT、NewBing、Gemini等角逐，但基于产物成效搭筑、UI策画、宣发实行等维度的体会上风，出海天生式AI产物正于细分规模急迅扩张，抢占墟市份额。

从出海天生式AI图谱来看，Web仍为天生式AI产物的要紧时势，其可能援救更众如事务及练习场景的需求，

Web端，用具类产物仍为主流，个中Fotor稳居访候量第一，据SimilarWeb数据，其9月环球访候量超1,559.3万次，环比擢升50万次。相较其他原临蓐品，Fotor的高访候量更众依赖于其庞大的修图成效，流量分散来看，其自然查找占比进步70%，强成效性是Fotor的要紧”卖点”。

非用具类产物中，CrushOn.AI为当下热度攀升的”顶流”。9月其环球访候量已打破1,000万，排名前五。CrushOn.AI主攻社交规模，雷同Character.ai，但区别的是正在用户塑制脚色后，可哀求脚色供给性子化及众样化的伴随供职。从运用数据来看，CrushOn.AI当下用户单次访候时长可达15分钟，为ChatGPT的2倍以上。当下，产物App版已同步上线万控制，跟着更众成效集成于App，Web端用户将被逐渐引流，AI+社交赛道前景宏壮。

App类产物大局限为Web端的利用化，或者邦内天生式AI的直接出海，个中搜罗如BeautyPlus（美图海外版）Cici（豆包海外版）等。该维度下，出海企业更众深耕于细分规模，培育、社交跑出局限优质产物。

以培育类为例，Gauth为当下急迅增进的头部产物，Gauth于7月上线月发力美邦墟市，其Web端访候量、App下载量均稳居出海天生式AI榜单Top10。据月狐数据显示，2024年9月上旬，Gauth于美邦墟市单日下载量峰值打破13万次，至10月底，其仍稳居美邦AppStore下载总榜Top10。

早于Gauth，邦内功课助App海外版-”Question.AI”于2023年中便初阶海外结构。据月狐数据显示，2023年合，其于印尼创下单日新增13万+下载量的新高，但从趋向来看，其正在印尼、美邦墟市成长一年以上，日下载量仅于3~5万振动，且近期有所下滑。

合座来看，Gauth正在产物定位、宣发素材等方面均区别于Question.AI，分歧化的设定使其急迅拓宽海外墟市吸纳用户。咱们以为，天生式AI产物出海正在素质上与其他规模并无分歧，正在算力受限、欠缺”杀手级”利用确当下，做好产物策画、器重用户体验，是我邦天生式AI产物出海获取墟市份额的症结。

1）月狐iAPP（MoonFox iApp），基于极光云供职平台的行业数据及月狐iAPP平台针对百般转移利用大数据的发现，并纠合大样本算法展开的数据统计与认识；2）月狐iBrand（MoonFox iBrand），基于全盘品牌洞察计划，对门店客流、市肆数、销量、用户画像等众维度数据实行统计与认识；3）月狐iMarketing（MoonFox iMarketing），基于自有转移端大数据和用户画像标签，对人群社会属性、地舆地点、轨迹特性、线上举止偏好等众维度数据实行统计与认识；4）月狐调研数据，通过月狐调研平台实行搜集调研；5）其他合法汇集的数据。以上均系凭据合系司法法则，经用户合法授权搜集数据，同时颠末对数据脱敏后造成大数据认识申报。

月狐数据MoonFox Data所供给的数据新闻系凭据大样本数据抽样统计、小样本调研、数据模子预测及其他考虑技巧估算、认识得出。因为统计认识规模中的任何数据根源和本事技巧均存正在限定性，月狐数据MoonFox Data也不破例。月狐数据MoonFox Data凭据上述技巧所估算、认识得出的数据新闻仅供参考，月狐数据MoonFox Data过错上述数据新闻的精准性、完美性、合用性和非侵权性做任何保障。任何机构或个别征引或基于上述数据新闻所采纳的任何行为所酿成的司法后果均与月狐数据MoonFox Data无合，由此激励的合系争议或司法义务皆由举止人负责。

月狐数据考虑院后续将诈骗自己的大数据本事，对各规模实行更具体的认识解读和贸易洞察，敬请期望。

本申报为月狐数据MoonFox Data所作，申报中全部的文字、图片、外格均受合系的牌号和著作权的司法所庇护，局限内容搜集于公然新闻，全部权为原著作家全部。未经本公司书面许可，任何结构和个别不得以任何时势复制或转达。任何未经授权运用本申报的合系贸易举止都将违反《中华黎民共和邦著作权法》和其他司法法则的轨则。